Ringkasan:
Apa yang dimaksud dengan drawdown dalam trading? Pahami makna, kategori, dan contoh praktis yang menunjukkan bagaimana drawdown memengaruhi hasil trading Anda.
Penarikan dana merupakan salah satu metrik risiko paling penting dalam perdagangan dan investasi, namun banyak pemula yang mengabaikannya saat mengejar keuntungan. Memahami penarikan dana membantu para pedagang mengukur sejauh mana saldo akun mereka menurun dari puncak ke palung selama periode perdagangan. Ini merupakan indikator utama risiko yang terlibat dalam suatu strategi atau portofolio.
Baik Anda berdagang valas, saham, atau komoditas, memantau penarikan dapat berarti perbedaan antara pertumbuhan berkelanjutan dan menguras habis akun Anda.
Dalam artikel ini, kita akan mengupas tuntas makna drawdown, jenis-jenisnya, cara perhitungannya, contoh di dunia nyata, dan cara mengelolanya layaknya seorang profesional.
Secara sederhana, drawdown adalah pengurangan modal trading Anda dari titik tertingginya. Biasanya dinyatakan dalam persentase dan menyoroti kerugian maksimum selama jangka waktu tertentu. Drawdown adalah aspek yang sering terjadi dalam trading—namun, memahaminya penting untuk menilai risiko yang terkait dengan strategi trading apa pun.
Misalnya, jika akun perdagangan Anda tumbuh hingga $10.000 dan kemudian turun menjadi $8.000, penarikan Anda adalah $2.000 atau 20%.
Penarikan dana tidak mengukur total kerugian. Penarikan dana merupakan penurunan sementara dan dapat pulih jika kinerja perdagangan membaik.
Meskipun penarikan dan volatilitas berhubungan dengan risiko, keduanya bukanlah hal yang sama:
Volatilitas adalah fluktuasi keuntungan dari waktu ke waktu.
Penarikan adalah penurunan nilai dari puncak ke palung.
Suatu strategi mungkin mengalami volatilitas yang signifikan tetapi penurunan yang kecil—atau volatilitas rendah dengan penurunan yang jarang terjadi dan parah. Mengelola keduanya sangat penting untuk kinerja perdagangan yang konsisten.
Seperti disebutkan di atas, penarikan dana sangat penting karena mencerminkan paparan risiko, tekanan emosional, dan ketahanan strategi Anda. Berikut alasan mengapa penarikan dana penting:
Ini membantu menilai kinerja yang disesuaikan dengan risiko
Ini menunjukkan rasa sakit maksimum yang mungkin dialami akun Anda
Ini mempengaruhi psikologi perdagangan dan pengambilan keputusan
Ini membantu menentukan berapa lama pemulihan mungkin terjadi
Kebanyakan pedagang profesional menetapkan batasan penarikan yang ketat—seringkali 10-20%—untuk tetap berada dalam zona risiko yang nyaman.
1. Penarikan Mutlak
Mengukur penurunan dari setoran awal Anda ke titik terendah ekuitas Anda. Mengukur berapa banyak yang telah Anda hilangkan dari modal awal.
Contoh:
Setoran awal: $5.000
Titik terendah: $4.000
Penarikan absolut: $1.000 atau 20%
2. Penarikan Maksimum
Ini adalah penurunan terbesar dari titik puncak ke titik terendah berikutnya dalam saldo akun. Ini adalah jenis yang paling umum digunakan oleh para pedagang dan investor.
Contoh:
Ekuitas puncak: $10.000
Ekuitas terendah setelah puncak: $7.000
Penarikan maksimum: $3.000 atau 30%
3. Penarikan Relatif
Indikator ini menunjukkan penarikan maksimum sebagai persentase dari modal puncak Anda. Indikator ini efektif untuk membandingkan strategi di berbagai ukuran akun.
Rumus :
Penarikan Relatif (%) = (Penarikan Maksimum / Ekuitas Puncak) × 100
Setiap jenis memiliki cerita yang sedikit berbeda. Secara keseluruhan, keduanya memberikan gambaran yang lebih lengkap tentang risiko perdagangan Anda.
Langkah 1: Catat Puncak Ekuitas Anda
Pantau titik tertinggi saldo akun Anda selama periode perdagangan.
Langkah 2: Identifikasi Titik Terendah Berikutnya
Lacak nilai terendah sebelum akun pulih atau melampaui puncak sebelumnya.
Langkah 3: Terapkan Rumus
Penarikan (%) = (Nilai Puncak - Nilai Palung) / Nilai Puncak × 100
Contoh :
Puncak: $12.000
Palung: $9.000
Penarikan: (12.000 - 9.000) / 12.000 × 100 = 25%
Gunakan rumus ini untuk setiap penurunan dan identifikasi kasus terburuk untuk penarikan maksimum Anda.
Contoh Forex
Seorang pedagang mengembangkan akunnya dari $10.000 menjadi $12.000 tetapi mengalami kerugian beruntun, dan saldo turun menjadi $8.500.
Penarikan Maksimum = (12.000 - 8.500) / 12.000 = 29,17%
Bahkan jika mereka kemudian pulih ke $13.000, penurunan 29,17% itu menunjukkan volatilitas tinggi dalam perdagangan mereka.
Contoh Portofolio Saham
Portofolio investor mencapai titik tertinggi $100.000 sebelum kejatuhan pasar menurunkannya ke $70.000.
Penarikan = (100.000 - 70.000) / 100.000 = 30%
Pemulihan akan memerlukan peningkatan sebesar 42,8% untuk mencapai titik impas—menekankan risiko yang terkait dengan penarikan yang signifikan.
Tidak ada angka universal, tetapi berikut ini panduan kasarnya:
0–10%: Strategi konservatif berisiko rendah
10–20%: Risiko sedang, cocok untuk sebagian besar swing trader atau day trader
20–30%: Strategi agresif, dapat diterima untuk sistem berhadiah tinggi
30%+: Wilayah berisiko tinggi, seringkali tidak berkelanjutan dalam jangka panjang
Pada akhirnya, semakin besar penarikan, semakin besar pula upaya yang diperlukan untuk memulihkannya. Itu karena Anda memerlukan persentase pengembalian yang lebih besar untuk mendapatkan kembali saldo awal Anda.
| Penarikan (%) | Keuntungan yang Diperlukan untuk Pemulihan (%) |
|---|---|
| 10% | 11,1% |
| 20% | 25% |
| 30% | 42,9% |
| 50% | 100% |
| 70% | 233% |
Hal ini menyoroti mengapa menjaga modal lebih penting daripada mengejar keuntungan tinggi.
1. Ukuran Posisi
Ambil risiko hanya 1–2% dari akun Anda per perdagangan. Dengan cara ini, bahkan serangkaian kerugian tidak akan menyebabkan penurunan ekuitas yang besar.
2. Perintah Stop Loss
Jangan pernah berdagang tanpa stop-loss. Stop-loss mencegah kerugian tumbuh tak terkendali.
3. Diversifikasi
Jangan menaruh semua modal Anda pada satu aset atau pasar. Pendekatan yang terdiversifikasi mengurangi kegagalan pada satu titik.
4. Penggunaan Rasio Risiko-Hadiah
Targetkan perdagangan dengan rasio risiko-imbal hasil minimal 1:2 atau 1:3. Bahkan dengan rasio kemenangan 40%, Anda bisa untung jika keuntungan Anda lebih besar daripada kerugian Anda.
5. Hindari Penggunaan Leverage Berlebihan
Leverage yang tinggi meningkatkan risiko penarikan. Gunakan leverage secara bertanggung jawab, terutama di pasar yang bergejolak.
Kesimpulannya, drawdown adalah bagian yang tidak dapat dihindari dari perdagangan, tetapi memahami dan mengelolanya adalah hal yang membedakan pemenang dari pecundang. Apakah Anda sedang membangun rencana perdagangan manual atau menguji algoritma baru, drawdown memberi tahu Anda seberapa besar risiko yang sebenarnya Anda ambil.
Jika Anda fokus pada perlindungan modal dan pengelolaan penarikan, keuntungan akan berjalan dengan sendirinya. Perdagangan bukan hanya tentang memaksimalkan keuntungan—tetapi tentang meminimalkan kerusakan saat terjadi kesalahan.
Penafian: Materi ini hanya untuk tujuan informasi umum dan tidak dimaksudkan sebagai (dan tidak boleh dianggap sebagai) nasihat keuangan, investasi, atau nasihat lain yang dapat diandalkan. Tidak ada pendapat yang diberikan dalam materi ini yang merupakan rekomendasi oleh EBC atau penulis bahwa investasi, sekuritas, transaksi, atau strategi investasi tertentu cocok untuk orang tertentu.
Temukan lima pola kandil tunggal utama yang menandakan pembalikan tren dan pelajari cara memperdagangkannya dengan percaya diri di pasar mana pun.
2025-06-26
Cari tahu kapan dan di mana IPO Discord akan terjadi, detail utama bagi para pedagang, dan apa yang diharapkan dari pencatatan teknologi yang sangat dinantikan ini pada tahun 2025.
2025-06-26
Temukan apa itu likuiditas sweep dalam perdagangan valas, bagaimana ia menjebak pedagang eceran, dan bagaimana Anda dapat menggunakannya untuk keuntungan Anda dengan strategi masuk yang cerdas.
2025-06-26
