逆カップアンドハンドルパターン：意味、戦略、例

テクニカル分析では、トレーダーが有利なエントリーとエグジットの機会を見極めるのに役立つ様々なチャートパターンが提供されます。弱気反転パターンの中でも、逆カップアンドハンドルパターンは信頼性と明瞭性において際立っています。

このパターンは、上昇トレンドの終了と新たな下降トレンドの潜在的な始まりを示すことが多く、特に空売り筋や反転セットアップを求める保守的なトレーダーにとって有用です。

本記事では、逆カップアンドハンドルパターンとは何か、その識別方法、効果的な取引戦略について説明し、さまざまな市場での使用例を示す実際の例を紹介します。

逆カップアンドハンドルパターンとは何か?

逆カップアンドハンドルパターンは、持続的な上昇トレンドの後に形成される、弱気な反転パターンです。従来の「カップアンドハンドル」パターンに似ていますが、上下逆になっています。

このパターンは、逆さまのカップのような丸みを帯びた高値から始まり、その後、わずかに上昇または横ばいの保ち合い局面（ハンドル）が続きます。価格がハンドルの下側支持線を下回ると、通常は急激な下落につながり、反転が確定します。

このパターンは、株式、FX、コモディティのチャートでよく見られ、トレーダーが強気から弱気へのトレンドの反転を予測するために使用されます。

各部分を解説

逆カップ

これはパターンの最初で最も顕著な部分です。以前は強気だった価格変動が勢いを失い始め、徐々に下降に転じ、丸みを帯びたアーチ、つまり「逆U字型」になったときに形成されます。これは弱気なセンチメントが高まり、買い手の関心が薄れていることを示しています。

逆カップは、価格が上昇の勢いを失うにつれて、強気のコントロールから中立への移行を示します。

ハンドル

逆カップが形成された後、価格は通常、短期的な上昇または横ばい傾向で推移します。その後、マイナーリトレースメントまたはフラッグのような構造であるハンドルが形成されます。

この局面では、一部のトレーダーは強気トレンドが戻ってきたと誤解するかもしれません。しかし、これは多くの場合、大幅な価格下落の前の最後の強気の罠です。

価格がハンドルの下部の支持線を下回ると、パターンは完了したとみなされます。

識別方法

逆カップアンドハンドルパターンをリアルタイムで発見するには、忍耐力とチャートを読むスキルが必要です。注目すべき点は以下のとおりです。

• 以前の上昇トレンド：明確な上昇トレンドに続いてパターンが出現するはずです。以前の強気な動きがなければ、反転シグナルはあまり意味を持ちません。

• 丸みを帯びたトップ: 反転したカップは滑らかで湾曲しており、市場感情が徐々に変化していることを示します。

• ハンドル形成: 丸みを帯びたトップの後、短期間の統合または上向きのリトレースメントによってハンドルが形成されます。

• 支持線：ハンドルの一番低い位置に沿って水平線を引きます。これがネックラインとなります。

• ブレイクアウトの確認: 価格がボリュームとともに支持線を下回ると、パターンが検証され、潜在的なショート チャンスが示されます。

時間枠はさまざまですが、このパターンは、特に流動性の高い金融商品の場合、日足チャートまたは週足チャートで最も信頼性が高くなります。

逆カップアンドハンドルパターン vs 通常のカップアンドハンドル

どちらのパターンも構造は似ていますが、市場の方向性は正反対です。通常のカップアンドハンドルは強気の継続パターンであり、反転したものは弱気の反転パターンです。

通常のパターンでは:

カップは「U」字型（鋭い「V」字型ではない）に似ています

ハンドルはわずかに下方修正

抵抗線を上抜ければ強気相場の継続が確定する

逆パターンの場合：

カップの上部は逆さまの「U」のような丸い形をしている

ハンドルはわずかに上方修正

支持線を下回ると弱気反転が確定する

逆カップアンドハンドルパターンの取引方法

ステップ1：パターンを特定する

逆カップ型で、小さな上向きのプルバックによってハンドルが形成されるかどうかに注目してください。顕著な上昇トレンドの後に現れることを確認してください。

ステップ2：故障を待つ

形成段階では慌てて取引を始めないでください。価格がハンドルの底を示す支持線を下回るまで待ちましょう。この下抜けは、売り圧力の高まりを示唆することが多いです。

ステップ3：取引を開始する

大きな出来高で支持線のブレイクダウンを確認した後、支持線直下でショートポジションを開始する可能性があります。一部のトレーダーは、ブレイクした支持線を抵抗線として再テストするマイナープルバックを待ってエントリーします。

ステップ4：損切りポイントを設定する

損切りを設定するのに適した場所は、ハンドルのすぐ上、または緩めの損切りを希望する場合はカップのピークより少し上です。これにより、パターンが崩れて価格が反発した場合でも、ポジションを守ることができます。

ステップ5：利益目標を設定する

逆カップの頂点から支持線（ネックライン）までの距離を測ります。この距離をブレイクアウトポイントから差し引くことで、利益目標を算出します。

たとえば、逆カップの高さが 10 ポイントで、支持線が150の場合、目標価格は 140 になります。

実例

例1：株式市場（日足チャート）

2022年初頭、Zoom Video（ZM）などの人気テクノロジー株は、パンデミック中の長期上昇を経て、逆カップ・アンド・ハンドルを形成しました。このパターンは360ドル付近で丸みを帯びた高値を形成し始め、その後320ドルまで小幅なリトレースメント（ハンドル）を形成しました。

価格が300ドルを下回ると売りが加速し、パターンが立証され、250ドルに向けて弱気の動きが引き起こされました。

例2：FX市場（EUR/USDペア）

EUR/USDの日足チャートでは、1.1800と1.1600の間で逆カップ・アンド・ハンドルが形成されました。その後、上抜けに失敗し、1.1650（ハンドル）まで下落しました。

1.1600 を下回る決定的なブレイクダウンによりこのパターンが確認され、200 ピップの下落となりました。

初心者が成功するためのヒント

このパターンを初めて使用する場合は、次のヒントを考慮してください。

• まず、さまざまな金融商品の過去のチャート例を観察することから始めます。

• デモ口座を使用してパターンを識別する練習をします。

• ライブキャピタルを取引する前に、確認されたブレイクアウトを待ちます。

• リスク管理を無視せず、例外なく損切り注文を使用してください。

• 追加の確認のために、ボリュームとモメンタムのインジケーターの使用を検討してください。

忍耐と規律が鍵です。分析するすべてのチャートのパターンを無理やり当てはめようとしないでください。

結論

結論として、逆カップアンドハンドルは、市場センチメントと将来の価格変動に関する貴重な洞察を提供する強力な弱気反転パターンです。正しく特定できれば、下落局面における空売りやヘッジのための体系的なアプローチを提供します。

いつものように、テクニカル パターンと幅広い分析を組み合わせ、忍耐強く、変化する市場状況に基づいて戦略を調整します。

免責事項: この資料は一般的な情報提供のみを目的としており、信頼できる財務、投資、その他のアドバイスを意図したものではなく、またそのように見なされるべきではありません。この資料に記載されている意見は、EBCまたは著者が特定の投資、証券、取引、または投資戦略が特定の個人に適していることを推奨するものではありません。